A medida que las tasas de interés comiencen a disminuir, es posible que escuche más rumores sobre la refinanciación de préstamos estudiantiles como una forma de reducir sus facturas.

“Básicamente, lo que significa es que estás tomando la deuda que tienes y se la estás dando a otra empresa. Van a pagar la deuda que tienes con la empresa con la que trabajas actualmente y luego vas a pagar a esta nueva empresa”, explica Kristen Ahlenius, directora de educación y asesoramiento de Your Money Line, una empresa financiera para el lugar de trabajo. empresa de bienestar.

Para los prestatarios de préstamos privados que pueden calificar para una mejor tasa de interés, la refinanciación puede reducir los pagos de sus préstamos estudiantiles con poca o ninguna desventaja. Pero la refinanciación de préstamos estudiantiles conlleva un alto costo de oportunidad si tiene préstamos federales para estudiantes, incluso si puede obtener una tasa más baja. Transferirá su deuda del Departamento de Educación a un prestamista privado y perderá permanentemente las protecciones federales para prestatarios.

Si estás considerando refinanciación de préstamos estudiantilesesto es lo que debe saber según su tipo de préstamo, además de formas alternativas de reducir sus pagos y obtener alivio de la deuda estudiantil.

Un prestatario que sólo tiene préstamos privados para estudiantes es un buen candidato para una refinanciación, siempre y cuando cumpla con las pautas de solvencia, dice Stanley Tate, un abogado especializado en préstamos para estudiantes. Por lo general, debe tener una fuente de ingresos estable y un puntaje crediticio de al menos 600 para calificar para las tarifas más bajas anunciadas.

Considere refinanciar ahora si puede ahorrar al menos medio punto porcentual sobre su tasa de interés actual, dice Tate. Esté atento a las tasas incluso después de refinanciar: puede refinanciar varias veces si las tasas siguen bajando.

«Debe ser agresivo al monitorear sus tarifas hasta llegar a una tarifa realmente buena», dice Tate. “Puede que no veamos un 2% o un 3% en el corto plazo, pero un 7,5% frente a un 8% es mucho mejor. Parece pequeño, pero en un préstamo a 20 años eso suma”.

Antes de decidir refinanciar, investigue a los prestamistas y las condiciones de los préstamos. A calculadora de refinanciación de préstamos estudiantiles puede ayudarle a comparar opciones. Preste atención a todos los aspectos de los préstamos que está considerando, no sólo a la tasa de interés.

“La tasa es lo que la mayoría de la gente piensa, pero muchas veces la gente no piensa: ‘¿Qué pasa si pierdo mi trabajo? ¿Necesito un cofirmante? ¿Cuáles son los términos de este préstamo? ¿Cuándo puede estar en mora? ¿Cuáles son las condiciones de cobro? ¿Cuáles son los casos en los que la tasa de interés puede subir o bajar en el futuro para este préstamo?’”, dice Jantz Hoffman, director ejecutivo de la Junta de Estándares de Asesores Certificados de Préstamos para Estudiantes, una organización sin fines de lucro que capacita a planificadores financieros para ayudar a sus clientes a obtener préstamos para estudiantes. decisiones. «Y como no son uniformes, esos contratos y el lenguaje en esos contratos son importantes».

Y si está teniendo una experiencia positiva con su actual prestamista privado de préstamos para estudiantes (sin problemas con el pago automático, el portal en línea o el servicio al cliente), es posible que no valga la pena refinanciar con un nuevo prestamista.

«Solo considere que a veces esa no es siempre la experiencia», dice Ahlenius. «A menos que haya un ahorro de costos significativo, recuerde que esa experiencia también vale algo».

La refinanciación es arriesgada si tiene préstamos federales para estudiantes.

Cuando refinancia préstamos federales para estudiantes, el prestamista que elija paga su deuda federal restante y emite un nuevo préstamo estudiantil privado. Es una medida permanente: nunca podrá volver a convertir su préstamo de refinanciamiento privado en un préstamo federal.

“El prestatario muchas veces lamenta esa decisión de renunciar a los préstamos federales por préstamos privados”, dice Hoffman. “Una vez que se toma esa decisión, no hay ningún ‘Ups, ojalá me hubiera quedado’. Podría haber obtenido la condonación de préstamos por servicio público. Perdí mi trabajo y necesito paciencia’”.

Esto es cierto incluso si se puede obtener una tasa más baja a través de la refinanciación: “Incluso si una refinanciación privada es más barata a largo plazo para [borrowers]ese costo de oportunidad de perder posibles protecciones federales generalmente impide que las personas se trasladen al espacio privado”, dice Ahlenius.

También pierde el acceso a cualquier programa de ayuda futuro. Por ejemplo, los prestatarios que refinanciaron sus préstamos federales para estudiantes antes de la pandemia no se beneficiaron de la pausa de pagos de tres años sin intereses que comenzó en marzo de 2020.

• Un ingreso alto, por lo que los planes IDR no ofrecen un pago más bajo en relación con el plan estándar de 10 años.

• Empleo estable, para que pueda estar seguro de que no perderá su trabajo en el futuro y necesitará un alivio salarial temporal.

• Un buen puntaje crediticio, para que pueda calificar para las tasas de interés más bajas anunciadas.

• No trabaja como maestro, enfermero, empleado del gobierno u otro tipo de servidor público, por lo que no calificará para 10 años. Condonación de préstamos por servicio público.

• No está trabajando para ningún otro programa de condonación de préstamos, incluido Perdón IDR.

Ciertos prestatarios con fondos federales Préstamos PLUS para padres También pueden ser candidatos a refinanciamiento, ya que estos préstamos tienen tasas de interés más altas que los otorgados directamente a los estudiantes, dice Tate.

«Si usted es alguien a quien le faltan varios años para jubilarse, gana mucho y tiene un saldo de préstamo bastante bajo en relación con sus ingresos, entonces la refinanciación puede tener sentido, porque es posible que no alcance el [forgiveness] línea de meta antes de liquidar el préstamo según los términos basados ​​en los ingresos”, dice Tate.

• Planes de pago flexibles. Los planes de pago basados ​​en los ingresos limitan sus facturas mensuales de préstamos federales para estudiantes en función de sus ingresos y el tamaño de su familia, a tan solo $0. Estos planes normalmente no están disponibles para préstamos privados.

• SAVE tolerancia de demanda. Debido a SALVAR demandaslos prestatarios inscritos en este plan de pago de préstamos federales tienen una pausa de pago sin intereses hasta al menos abril. Si no está en SAVE, aún puede obtener esta indulgencia si solicita el plan ahora.

• Aplazamiento o indulgencia. Posponga temporalmente sus facturas de préstamos federales para estudiantes solicitándole a su administrador una aplazamiento o indulgencia. Algunos prestamistas privados también ofrecen esta opción.

• Consolidación de préstamos federales. Puede consolidar múltiples préstamos federales para estudiantes en un solo préstamo y extender su plazo de pago hasta 30 años, lo que puede reducir su pago mensual. La consolidación es diferente de la refinanciación porque sus préstamos permanecen en el sistema federal y usted no perderá ninguna protección federal como prestatario.

• Configura el pago automático. Obtenga una deducción del 0,25 % en la tasa de interés al configurar pagos automáticos de préstamos estudiantiles a través de su administrador. Si tiene préstamos privados, pregúntele a su prestamista acerca de los beneficios de pago automático.